薄膜铌酸锂(TFLN)是把铌酸锂晶体加工成纳米级薄膜并与硅、石英等衬底结合形成的光子材料平台，核心优势是高带宽、低损耗、低驱动电压和高线性度。随着AI数据中心光互联由800G向1.6T、3.2T及CPO演进，薄膜铌酸锂主要用于高速电光调制器、光引擎和集成光子芯片。天通股份年报已将光模块、光引擎和光子计算列为TFLN三大核心应用场景。

　　产业链主要分为三层：

　　上游材料及晶圆→ 东方钽业、天通股份、沪硅产业

　　核心调制器及光芯片→ 光库科技、华工科技、光迅科技

　　高速光模块应用→ 新易盛、德科立、联特科技、中际旭创

　　需要注意，TFLN目前仍与EML、硅光等路线并行，并非所有1.6T/3.2T光模块都会采用薄膜铌酸锂。

　　天通股份

　　主营业务：公司主要从事磁性材料、铌酸锂/钽酸锂压电晶体、蓝宝石材料及晶体专用装备，压电晶体产品覆盖晶棒、晶圆和异质晶圆。

　　概念关联：铌酸锂晶体、异质晶圆、TFLN上游材料。

　　公司亮点：公司铌酸锂/钽酸锂晶棒覆盖4—12英寸，并已增加离子注入、晶圆键合等工艺布局纳米级压电异质晶圆。2026年重点攻关12英寸压电晶体良率及薄膜铌酸锂材料和装备，属于产业链最直接的上游材料企业。

　　光库科技

　　主营业务：公司主要从事光纤器件、铌酸锂高速调制器、FAU及光通信核心器件研发生产。

　　概念关联：薄膜铌酸锂调制器、TFLN芯片。

　　公司亮点：公司掌握TFLN芯片设计、芯片制程、封装和测试等核心技术。2026年上半年薄膜铌酸锂CDM芯片已向头部通信设备企业批量出货，CDM模块进入小批量生产;面向AI集群的PAM-4 TFLN芯片仍处于客户验证阶段。

　　华工科技

　　主营业务：公司业务覆盖高速光模块、光芯片、激光装备和传感器，光通信业务由华工正源等平台承担。

　　概念关联：自研TFLN芯片、高速光模块。

　　公司亮点：公司2025年年报明确披露已自主研发薄膜铌酸锂芯片，并同时布局硅光、InP等多种技术路线。其产业位置已经由光模块组装进一步向底层高速光芯片延伸。

　　沪硅产业

　　主营业务：公司主要从事300mm、200mm及以下半导体硅片、SOI硅片和异质集成晶圆材料。

　　概念关联：LNOI薄膜铌酸锂异质晶圆。

　　公司亮点：控股子公司新硅聚合专门从事异质集成材料衬底研发生产，可提供硅基、石英基等不同衬底的铌酸锂和钽酸锂单晶薄膜晶圆。2026年半年报显示，沪硅产业通过一致行动关系对新硅聚合形成控制，属于TFLN薄膜衬底环节的直接布局。

　　中际旭创

　　主营业务：公司专注于高速光通信模块和光器件，核心产品覆盖800G、1.6T及下一代AI数据中心光互联产品。

　　概念关联：高速光模块、TFLN潜在应用。

　　公司亮点：公司已明确将薄膜铌酸锂视为未来重要技术方向，但最新公开回复仍强调其规模应用取决于技术成熟度、成本和客户需求。现阶段不能直接写成“1.6T薄膜铌酸锂已大规模量产”，产业关联主要来自下游高速光模块应用端。

　　新易盛

　　主营业务：公司主要研发生产400G、800G、1.6T高速光模块，以及硅光、相干光模块和LPO/LRO产品。

　　概念关联：TFLN高速光模块。

　　公司亮点：公司官方披露已经推出基于VCSEL/EML、硅光及薄膜铌酸锂等不同技术方案的400G、800G和1.6T高速光模块。属于TFLN在AI数据中心下游应用较明确的光模块企业。

　　光迅科技

　　主营业务：公司拥有光芯片、光器件、光模块和子系统完整产品体系，覆盖数据中心、电信传输及接入市场。

　　概念关联：薄膜铌酸锂光电子芯片、光模块。

　　公司亮点：公司已经将薄膜铌酸锂纳入高速光电子芯片产品化研发项目，并披露部分相关芯片开始释放交付。优势在于具备从芯片到器件、模块的纵向整合能力。

　　德科立

　　主营业务：公司主要提供光收发模块、光放大器、DCI设备及高速光传输解决方案。

　　概念关联：400G/800G/1.6T TFLN光模块。

　　公司亮点：公司已在400G、800G和1.6T光模块上同步推出薄膜铌酸锂方案，并为1.6T同时储备EML、硅光和TFLN三条路线。公司预计TFLN方案具备产业化竞争力，但当前仍处于由产品验证向收入放量转换阶段。

　　联特科技

　　主营业务：公司主要研发生产数据中心高速光模块，产品覆盖400G、800G并向1.6T、3.2T升级。

　　概念关联：TFLN高速光模块技术储备。

　　公司亮点：公司2025年年报明确将薄膜铌酸锂与硅光、LPO/LRO、CPO一起列为下一代重点技术储备。目前公开口径主要仍是研发与技术布局，尚未披露TFLN形成大规模收入。

　　东方钽业

　　主营业务：公司拥有从钽铌矿石湿法冶炼到钽铌金属及深加工制品的完整产业链，产品涉及氧化铌、高纯铌材料及钽铌制品。

　　概念关联：高纯氧化铌、铌酸锂上游原料。

　　公司亮点：五氧化二铌是制备铌酸锂晶体的重要原料，公司拥有钽铌高纯化和规模化生产技术，并正在提升高纯氧化铌等高附加值产品能力。其产业位置在TFLN最上游原材料端，与光模块放量之间传导链条相对更长。

　　声明：本文仅为行业信息梳理与参考，不构成任何投资建议。数据与观点仅供参考。股市受宏观经济、行业政策、公司经营等多重因素影响，波动存在不确定性。请投资者独立判断、谨慎决策，切勿盲目跟风。投资有风险，入市需谨慎。